Une explication en langage clair de la marge, des contrats à terme perpétuels, de l'effet de levier, du prix de liquidation, des taux de financement, du collatéral, et pourquoi les produits dérivés sont beaucoup plus risqués que le trading au comptant.
Le trading sur marge signifie emprunter ou utiliser du collatéral pour contrôler une position plus importante que ne le permettrait votre solde en espèces seul. Les contrats à terme perpétuels, ou perps, sont des produits dérivés qui suivent le prix d'un actif sans date d'expiration. Ils sont populaires dans la crypto car ils facilitent le trading long ou short avec effet de levier.
L'effet de levier amplifie à la fois les gains et les pertes. Avec un effet de levier de 10x, un petit mouvement de prix peut créer un gain en pourcentage important sur le collatéral, mais un mouvement dans le mauvais sens peut également liquider la position. La liquidation signifie que la plateforme ferme la position car le collatéral n'est plus suffisant pour supporter le risque.
Un prix de liquidation n'est pas une suggestion. Si le prix l'atteint, les frais, la volatilité et les règles de la plateforme peuvent clôturer le trade rapidement. Ajouter plus de collatéral peut déplacer le prix de liquidation, mais cela peut aussi transformer une mauvaise idée en une perte plus importante.
Les taux de financement sont des paiements entre les traders long et short sur les perps qui aident à maintenir le contrat près du prix spot. Si le financement est positif, les longs paient généralement les shorts. Si le financement est négatif, les shorts paient généralement les longs. Le financement peut rendre un trade coûteux à maintenir même si le prix ne bouge pas beaucoup.
La marge croisée et la marge isolée sont des modèles de risque différents. La marge isolée limite le risque au collatéral attribué à une seule position. La marge croisée peut utiliser une plus grande partie du solde du compte pour défendre la position, ce qui peut empêcher une liquidation précoce mais peut aussi mettre plus de capital en danger.
Les perps sont utiles pour la couverture et les stratégies avancées, mais les débutants les utilisent souvent comme un casino. Le schéma d'échec le plus courant est le surdimensionnement de la levier, l'absence de stop, l'ajout de positions perdantes, l'ignorance du financement, le trading de contrats illiquides et la confusion entre une victoire chanceuse et une compétence.
Si vous apprenez, comprenez d'abord le spot. Ensuite, effectuez des transactions simulées sur les dérivés ou utilisez des tailles minuscules. Connaissiez le prix de liquidation, le taux de financement, les frais, la perte maximale et le plan de sortie avant d'entrer. Le signal de bot et le contexte des données de marché de RealCryptoCap sont des outils de recherche, pas une autorisation d'utiliser la levier.